728x90 반응형 금융공학121 델타, 감마, 스피드! 콜옵션의 가격 변화를 쫓아가보자 #2 이 글은 콜옵션의 가격 변화를 쫓아가보자 #1 콜옵션의 가격 변화를 쫓아가보자 #1 이 글은 테일러 전개 : 파생상품 헤지의 준비 이론 테일러 전개 : 파생상품 헤지의 준비 이론 이 글은 예전글인 2022.05.19 - [수학의 재미/아름다운 이론] - 테일러 전개 #1 테일러 전개 #1 무한번 미 sine-qua-none.tistory.com 에서 이어집니다. 우선 지난 글에서 다루었던 내용을 복습해 보자면, 콜옵션의 델타, 감마, 스피드 기초자산 가격의 변화에 따라 콜옵션의 가격이 변하는 정도를 다음과 같이 구할 수 있습니다. 델타(Detla, $Delta$) : 기초자산($S$)에 대한 1계 미분값 감마(Gamma, $\Gamma$) : 기초자산($S$)에 대한 2계 미분값 스피드(Speed) : .. 2023. 5. 3. 델타, 감마, 스피드! 콜옵션의 가격 변화를 쫓아가보자 #1 이 글은 테일러 전개 : 파생상품 헤지의 준비 이론 테일러 전개 : 파생상품 헤지의 준비 이론 이 글은 예전글인 2022.05.19 - [수학의 재미/아름다운 이론] - 테일러 전개 #1 테일러 전개 #1 무한번 미분가능한 함수 $f(x):\mathbb{R} \rightarrow \mathbb{R}$ 이 있다고 합시다. 테일러전개(Taylor Expansion)의 sine-qua-none.tistory.com 에서 다루었던 내용을 실제 파생상품에 적용하여 어떤 의미를 갖게 되는지를 알아보는 글입니다. 파생의 대표주자 콜옵션 파생상품 하면 떠오르는 것이 선물, 옵션입니다. 선물이야 기초자산과 거의 비슷하게 움직이므로 분석에 재미가 좀 없지요. 이 글에서는 콜옵션(call option)을 대상으로 분석해 보.. 2023. 4. 27. 퀀토 상품 모델링 파생상품이란, 말 그래도 기초자산(underlying asset)의 움직임에 연동되는 수익 또는 손실을 제공하는 상품입니다. 파생 비즈니스의 규모가 커지고 다양한 니즈를 만족시키고 매력미 넘치는 파생상품을 만들기 위해 다양한 기초자산을 이용합니다. 우리나라에서 엄청 큰 규모로 발전된 ELS 시장만 보더라도, 국내외 주가지수(KOSPI, NIKKEI, S&P500 등)는 물론, 국내외 주식 종목까지 기초자산으로 섭렵하고 있는 실정이죠. 위의 그림은 모 증권사에서 이번주(2023.4.17일) 현재 청약 중인 ELS 공모 상품들입니다. 기초자산을 보면, EuroStoxx50, NIKKEI 225 , S&P500 등 해외 지수가 대부분입니다. KOSPI200 지수도 보이긴 합니다. 움직임 좋고, 실적 좋은 선진.. 2023. 4. 21. 환율은 어떻게 모델링 하나? 이번 글은 2022.06.27 - [금융공학] - GBM 은 어떤 모델일까? GBM 은 어떤 모델일까? 이번 글은 2022.06.19 - [금융공학] - GBM 주가패스 만들기 #2: EveryDay 주가까지! GBM 주가패스 만들기 #2: EveryDay 주가까지! 이 글은 2022.06.19 - [금융공학] - GBM 주가패스 만들기 #1: 만기시점 주가만 GBM 주 sine-qua-none.tistory.com 와 2022.07.20 - [금융공학] - GBM의 확장판들 #2. 배당 반영하기 GBM의 확장판들 #2. 배당 반영하기 이 글은 2022.07.19 - [금융공학] - GBM의 확장판들 #1. 기대수익률/변동성을 시간함수로! GBM의 확장판들 #1. 기대수익률/변동성을 시간함수로! 2022.. 2023. 4. 19. 이전 1 ··· 4 5 6 7 8 9 10 ··· 31 다음 728x90 반응형
